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岡野バルブ製造

機械 機械

株価

現在株価
14,800
2026-05-15
時価総額
237 億円

主要指標

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株価推移

▶ 詳細チャート(日足/週足/月足切替)

10年財務トレンド

年度 売上(億) 営業利益(億) 純利益(億) FCF(億) ROE(%) EPS(円) 配当(円) 自己資本比率(%)
FY2016 75 1 2 -3 2.5 13.0 2.0 82.0
FY2017 83 2 2 3 2.1 111.7 20.0 66.7
FY2018 76 -1 2 -19 1.7 95.1 20.0 69.1
FY2019 67 -9 -10 7 -11.6 -567.5 20.0 66.1
FY2020 64 1 4 10 4.3 217.8 20.0 70.0
FY2021 59 4 3 8 3.4 177.6 20.0 74.4
FY2022 69 5 5 8 5.1 290.8 20.0 76.3
FY2023 74 8 7 -2 7.0 433.8 20.0 78.8
FY2024 82 12 11 12 9.9 688.6 40.0 78.7
FY2025 70 9 8 9 6.9 515.0 50.0 82.5

バフェット流モート診断

無形資産
●○○○○
1/5
スイッチング
●●○○○
2/5
ネットワーク
○○○○○
0/5
コスト優位
●○○○○
1/5
効率規模
●●●○○
3/5

総合スコア:7/25 主要モート:scale 持続性:安定→

主モート:scale(narrow)。総合スコア 7/25。 強気材料: • 国内のインフラ老朽化に伴う更新需要の増加 • 再生可能エネルギー関連設備投資の拡

大 • 高付加価値・特殊用途向けバルブの需要増 弱気材料: • 海外メーカーの低価格攻勢 • 新興国メーカーの台頭による競争激化 • 主要顧客産業(電力、化学)の設備投資の低迷 逆転思考:岡野バルブ製造の投資が失敗するには、まず国内のインフラ更新需要が想定以上に伸び悩み、かつ再生可能エネルギー関連の設備投資も鈍化することが必要である。さらに、主要顧客である電力・化学プラント業界において、海外メーカー、特にコスト競争力のある新興国メーカーが、品質や信頼性で遜色ない製品をより安価に提供できるようになり、岡野バルブ製造のシェアを急速に侵食していくシナリオが考えられる。また、同社が注力する高付加価値分野においても、技術革新のスピードが鈍化し、競合他社に追いつかれる、あるいは追い越される事態も、失敗要因となり得る。

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バフェット・グレアム・マンガー・フィッシャーの理論で、このモートの強度・持続性・5年後の侵食リスクを詳しく解説します。

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グレアム防衛的投資家 7基準

1. 適切な企業規模 時価総額 237億
2. 健全な財務 自己資本比率 82.5%
3. 利益の安定性 9年連続黒字
4. 配当の継続性 ?年連続配当
5. 利益成長 EPS 3年成長 21.0%
6. 適度なPER PER 28.7倍
7. 適度なPBR PBR 1.98倍

合格数:2/7 部分的合格

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