キャッシュフロー FY2025
▼ 三CF階層
|
営業CF
→
本業からの現金創出 |
29億円 | |
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投資CF
→
マイナスは成長投資のシグナル |
-4億円 | |
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財務CF
→
配当・自社株買い・借入返済 |
50億円 |
▼ 設備投資・FCF
| 設備投資（CapEx） | 16億円 | |
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減価償却費
→
営業CF内の減価償却・償却（FY2025） |
25億円 | |
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フリーキャッシュフロー
→
バフェットOwner Earningsの核 |
25億円 |
▼ 利益の質チェック
| 純利益 → | -15億円 | |
| 営業CF / 純利益 1倍超なら利益の質が高い（バフェット・チェック） |
-1.99倍 |
CF時系列（過去10年）
| 年度 | 純利益(億) | 営業CF(億) | 投資CF(億) | 財務CF(億) | 設備投資(億) | 減価償却(億) | FCF(億) | OCF/純益 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2025 | -15 | 29 | -4 | 50 | 16 | 25 | 25 | -1.99倍 |
| FY2024 | -465 | 37 | -76 | 77 | 67 | 36 | -39 | -0.08倍 |
| FY2023 | 8 | 110 | -81 | -14 | 62 | 44 | 29 | 13.87倍 |
| FY2022 | 79 | -52 | -84 | 156 | 45 | 43 | -136 | -0.65倍 |
| FY2021 | 55 | 43 | 0 | -66 | 47 | 46 | 44 | 0.78倍 |
| FY2020 | -184 | 67 | -114 | 27 | − | 50 | -47 | -0.37倍 |
| FY2019 | -26 | 82 | -101 | -16 | − | 60 | -20 | -3.20倍 |
| FY2018 | 104 | 120 | -61 | -25 | − | 59 | 59 | 1.16倍 |
| FY2017 | 88 | 76 | -41 | -29 | − | 53 | 35 | 0.87倍 |
| FY2016 | − | 139 | -56 | − | − | 79 | − | — |