キャッシュフロー FY2025
▼ 三CF階層
|
営業CF
→
本業からの現金創出 |
1,298億円 | |
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投資CF
→
マイナスは成長投資のシグナル |
-929億円 | |
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財務CF
→
配当・自社株買い・借入返済 |
154億円 |
▼ 設備投資・FCF
| 設備投資（CapEx） | 832億円 | |
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減価償却費
→
営業CF内の減価償却・償却（FY2025） |
591億円 | |
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フリーキャッシュフロー
→
バフェットOwner Earningsの核 |
-677億円 |
▼ 利益の質チェック
| 純利益 → | 508億円 | |
| 営業CF / 純利益 1倍超なら利益の質が高い（バフェット・チェック） |
2.56倍 |
CF時系列（過去10年）
| 年度 | 純利益(億) | 営業CF(億) | 投資CF(億) | 財務CF(億) | 設備投資(億) | 減価償却(億) | FCF(億) | OCF/純益 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2025 | 508 | 1,298 | -929 | 154 | 832 | 591 | -677 | 2.56倍 |
| FY2024 | 683 | 1,437 | -973 | -253 | 705 | 590 | 369 | 2.10倍 |
| FY2023 | 605 | 361 | -916 | -342 | 888 | 525 | 464 | 0.60倍 |
| FY2022 | -229 | 498 | -1,251 | 848 | 1,026 | 627 | -555 | -2.18倍 |
| FY2021 | -63 | 523 | -893 | 823 | 871 | 586 | -753 | -8.35倍 |
| FY2020 | 30 | 1,073 | -999 | 483 | − | 597 | -370 | 35.78倍 |
| FY2019 | 181 | 545 | -824 | 63 | − | 649 | 74 | 3.01倍 |
| FY2018 | 170 | 1,235 | -820 | 145 | − | 672 | -279 | 7.27倍 |
| FY2017 | 197 | 817 | -604 | -318 | − | 692 | 416 | 4.15倍 |
| FY2016 | 113 | 917 | -885 | -162 | − | 653 | 214 | 8.08倍 |