キャッシュフロー FY2025
▼ 三CF階層
|
営業CF
→
本業からの現金創出 |
27億円 | |
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投資CF
→
マイナスは成長投資のシグナル |
-65億円 | |
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財務CF
→
配当・自社株買い・借入返済 |
50億円 |
▼ 設備投資・FCF
| 設備投資（CapEx） | 97億円 | |
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減価償却費
→
営業CF内の減価償却・償却（FY2025） |
71億円 | |
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フリーキャッシュフロー
→
バフェットOwner Earningsの核 |
-38億円 |
▼ 利益の質チェック
| 純利益 → | 3億円 | |
| 営業CF / 純利益 1倍超なら利益の質が高い（バフェット・チェック） |
9.74倍 |
CF時系列（過去9年）
| 年度 | 純利益(億) | 営業CF(億) | 投資CF(億) | 財務CF(億) | 設備投資(億) | 減価償却(億) | FCF(億) | OCF/純益 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2025 | 3 | 27 | -65 | 50 | 97 | 71 | -38 | 9.74倍 |
| FY2024 | -8 | -45 | -128 | 95 | 108 | 59 | -173 | 5.75倍 |
| FY2023 | -34 | 94 | -116 | 58 | 128 | 50 | -22 | -2.79倍 |
| FY2022 | -16 | -101 | -45 | 51 | 68 | − | -146 | 6.28倍 |
| FY2021 | 159 | -74 | -52 | 197 | 65 | 36 | -126 | -0.47倍 |
| FY2020 | -453 | 72 | 285 | -36 | − | 101 | -24 | -0.16倍 |
| FY2018 | -231 | 71 | 41 | 27 | − | 111 | -83 | -0.31倍 |
| FY2017 | 43 | 100 | -104 | -65 | − | 121 | 112 | 2.36倍 |
| FY2016 | -225 | 63 | -149 | -25 | − | − | -3 | -0.28倍 |