キャッシュフロー FY2025
▼ 三CF階層
|
営業CF
→
本業からの現金創出 |
103億円 | |
|
投資CF
→
マイナスは成長投資のシグナル |
-73億円 | |
|
財務CF
→
配当・自社株買い・借入返済 |
36億円 |
▼ 設備投資・FCF
| 設備投資（CapEx） | 313億円 | |
|
減価償却費
→
営業CF内の減価償却・償却（FY2025） |
42億円 | |
|
フリーキャッシュフロー
→
バフェットOwner Earningsの核 |
31億円 |
▼ 利益の質チェック
| 純利益 → | 48億円 | |
| 営業CF / 純利益 1倍超なら利益の質が高い（バフェット・チェック） |
2.17倍 |
CF時系列（過去10年）
| 年度 | 純利益(億) | 営業CF(億) | 投資CF(億) | 財務CF(億) | 設備投資(億) | 減価償却(億) | FCF(億) | OCF/純益 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2025 | 48 | 103 | -73 | 36 | 313 | 42 | 31 | 2.17倍 |
| FY2024 | 51 | 104 | -111 | 27 | 121 | 36 | -7 | 2.02倍 |
| FY2023 | 47 | 81 | -118 | 12 | 90 | 37 | -37 | 1.71倍 |
| FY2022 | 15 | 80 | 21 | -54 | 17 | 36 | 100 | 5.31倍 |
| FY2021 | -61 | -9 | -19 | -30 | 9 | 37 | -28 | 0.15倍 |
| FY2020 | -106 | -89 | -77 | 105 | − | 36 | -166 | 0.83倍 |
| FY2019 | 26 | 73 | -128 | 97 | − | 31 | -55 | 2.84倍 |
| FY2018 | 24 | 61 | -4 | 37 | − | 33 | 57 | 2.50倍 |
| FY2017 | 22 | 71 | -40 | -36 | − | 33 | 31 | 3.21倍 |
| FY2016 | 20 | 66 | -124 | 31 | − | 33 | -58 | 3.36倍 |