キャッシュフロー FY2025
▼ 三CF階層
|
営業CF
→
本業からの現金創出 |
-39億円 | |
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投資CF
→
マイナスは成長投資のシグナル |
-1億円 | |
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財務CF
→
配当・自社株買い・借入返済 |
84億円 |
▼ 設備投資・FCF
| 設備投資（CapEx） | 0億円 | |
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減価償却費
→
営業CF内の減価償却・償却（FY2025） |
1億円 | |
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フリーキャッシュフロー
→
バフェットOwner Earningsの核 |
-40億円 |
▼ 利益の質チェック
| 純利益 → | -15億円 | |
| 営業CF / 純利益 1倍超なら利益の質が高い（バフェット・チェック） |
2.54倍 |
CF時系列（過去10年）
| 年度 | 純利益(億) | 営業CF(億) | 投資CF(億) | 財務CF(億) | 設備投資(億) | 減価償却(億) | FCF(億) | OCF/純益 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FY2025 | -15 | -39 | -1 | 84 | 0 | 1 | -40 | 2.54倍 |
| FY2024 | -23 | -17 | -1 | 15 | 1 | 1 | -18 | 0.74倍 |
| FY2023 | -18 | -2 | -7 | -2 | 1 | 6 | -9 | 0.12倍 |
| FY2022 | 13 | 4 | -4 | -10 | 6 | 5 | -0 | 0.28倍 |
| FY2021 | 13 | 16 | -5 | -5 | 1 | 4 | 12 | 1.27倍 |
| FY2020 | 7 | 14 | -5 | 11 | − | 4 | 8 | 1.93倍 |
| FY2019 | 8 | -3 | 0 | -8 | − | 4 | -3 | -0.33倍 |
| FY2018 | 8 | 17 | -3 | -11 | − | 4 | 15 | 2.18倍 |
| FY2017 | 7 | 12 | -1 | -8 | − | 4 | 10 | 1.55倍 |
| FY2016 | 6 | 10 | -4 | -12 | − | 3 | 6 | 1.77倍 |